La palabra «trading» viene del inglés, del verbo «to Trade», que en español es comerciar. Esto significa que dos personas se ponen de acuerdo para intercambiar un activo a un precio. El que lo vende es la oferta, y el que lo compra es la demanda. Entonces, si comercias, estás comerciando o haciendo trading.
¿Dónde se comercia?
En los mercados financieros. Fíjate que lo digo en plural, no en singular, porque no hay 1 mercado, sino varios mercados financieros.
Para entenderlo mejor, por ejemplo, si tú vas a un mercado tradicional, irás a un lugar donde hay pescadería, una carnicería, una frutería, etc. En la pescadería podrás comprar distintos tipos de pescados, en la carnicería distintos tipos de carnes y así sucesivamente.
Pues en los mercados financieros sería exactamente lo mismo. Aquí los mercados financieros más importantes son: Mercado de acciones de empresas, que son las bolsas de valores. Mercado de divisas, que es el famoso forex. Mercado de criptoactivos, donde se negocian criptomonedas. Mercado de materias primas, donde puedes hacer trading con activos como el petróleo, el gas natural e incluso el cobre.
¿Cómo se llama la persona que compra y vende en estos mercados?
Si trading era el hecho de comerciar, quien hace trading es un Trader, un comerciante, un operador o incluso un inversor. Es todo lo mismo. ¡Importante! El hecho de hacer trading nos convierte en traders, ¡no en brokers!.
¿Quiénes son los brokers?
Los brokers son una figura esencial para el funcionamiento de los mercados, pero nunca jamás será una persona física. Siempre será una persona jurídica, es decir, una empresa. El nombre técnico de los brokers son sociedades de valores o agencias de valores, que para conseguir la licencia de broker que les permita trabajar como tal, deben cumplir con muchos requisitos legales y por supuesto con capital de millones de Euros.
También escucharás muchas veces hablar de Exchanges, que en español es casa de cambio.
Más adelante te ampliaré información sobre esto, pero resumiendo mucho es prácticamente igual que un broker.
¿Cuál es la función de los brokers?
Los brokers son los intermediarios entre nosotros y el mercado, es decir, son la única forma de acceder a los mercados.
Serían algo así como una autopista de peaje. Si quieres hacer trading u operar en los mercados financieros, tienes que pasar sí o sí por el peaje. Hay tantas carreteras de peaje como brokers, y llevan al mismo sitio. Lo único que está en tu mano es ver cuál de esos peajes es más barato y más seguro. Si alguna vez tu cuñado o alguien te dice que es broker, 3 cosas:
- Te miente, no es broker.
- No tiene ni idea de lo que es un broker.
- Si no sabe lo que es un broker, probablemente no sepa ni ganar dinero en los mercados financieros.
Ya sabemos que la única forma de acceder a los mercados es a través de los brokers pero…
¿Cómo accedemos exactamente a los mercados financieros?
Gracias a las plataformas de negociación o plataformas de trading. Existen cientos de plataformas de trading, pero el 95% de los brokers usan o la plataforma Metatrader o la plataforma tradingView, y resumiendo mucho funcionan así.
Imagina que existe una empresa que se llama XYZ y que cotiza ahora mismo en el mercado a 100$. Ese precio lo registra el broker y lo manda a la plataforma de trading en milisegundos. La plataforma recibe que el activo cotiza a ese precio, y lo representa inmediatamente en un gráfico en tiempo real. El trader ve el gráfico en la plataforma, y decide pulsar el botón de compra de 10 unidades. Ahí comienza el camino de nuevo, pero al revés. Tras el click del trader en el botón buy, la orden de compra le llega al broker, y el broker lo manda instantáneamente al mercado, donde si hay alguien que venda esas 10 acciones a 100$ cada una, se produce el intercambio. El comprador pasa a ser el nuevo dueño de las acciones y el vendedor recibe dinero.
Todo este proceso se hace en décimas de segundo, y el broker por intermediar en el proceso, te cobrará una pequeña comisión por ello.
En resumen:
- «Hacer trading» = Operar o invertir en los mercados financieros.
- «Trader» = La persona que hace trading. No tiene sentido decir «quiero ser trading», debería ser «quiero ser trader».
- «Broker» = La empresa que hace de intermediario entre el trader y el mercado financiero.
- «Mercados financieros» = Hay muchos (Acciones, divisas, cripto, materias primas…) y es donde los traders hacen trading, es decir, donde los operadores invierten.
¿Cómo realmente se gana dinero con el trading?
Si tu objetivo es hacer trading, la única forma de ganar dinero es comprando un activo más barato del precio al que lo vendes. O dicho de otro modo, comprar barato y vender caro.
Sin embargo, si tu objetivo es invertir en empresas, además de ganar dinero comprando barato y vendiendo caro, puedes ganar dinero con los dividendos. Esto es, que si una empresa al final del año da beneficios, reparte las ganancias entre sus inversores en forma de dividendos. Esto ocurre exclusivamente con las acciones de empresa, no con otro activo.
En conclusión, la diferencia entre trading e inversión, normalmente es el tiempo. Cuando hablamos coloquialmente de trading, nos referimos a comprar y vender rápidamente algún activo financiero. Cuando me refiero a rápidamente quiero decir en segundos o minutos (que es un tipo de trading que llamamos scalping), en menos de finalizar el día (que es el tipo de trading que llamamos daytrading), o el trading más lento es el que dejamos abierta la operación varios días o quizá un par de semanas abierta (que llamamos swing trading).
Si tu objetivo es comprar hoy un activo y venderlo pasados unos meses o unos años, no estás haciendo trading, estás invirtiendo.
¿Qué es lo que pasa en este proceso para que podamos ganar dinero realmente?
Ya hemos hablado de las autopistas de peaje que son los brokers. Ahora para ver el dinero que podemos ganar necesitamos seleccionar el vehículo.
A grandes rasgos, para ganar dinero tenemos dos opciones:
- Hacer trading al contado, que sería como ir a pie porque es lento tanto ganar como perder.
- Hacer trading con derivados, que sería como ir en coche, porque es rápido tanto ganar como perder, ya que nuestro capital se multiplica.
Trading al contado
Imagina que tu asesor financiero te ha dicho que él invierte en la empresa Berkshire Hathaway, y que ahora mismo cotiza a 300$. Tú tienes 1.000$ para invertir y dos caminos para hacerlo. Al contado, o con derivados financieros.
Empezamos al contado. ¿Cuántas acciones como máximo puedo comprar? Si una acción cuesta 300$ y tengo 1.000$, dividimos y sale 3.33 acciones. Sin embargo, las acciones se deben comprar por unidades, no es posible comprar fracciones, por lo tanto sólo podemos comprar 3 acciones. (Nota: Hasta hace poco era así, solo se podía comprar unidades enteras de acciones. Ahora hay brokers que sí permiten comprar fracciones de acciones, por lo que sí podrías comprar 3.33 acciones).
¡Aquí hay un matiz importante! En trading, siempre que hagamos una compra debemos usar el símbolo negativo, y cuando hagamos una venta, el símbolo positivo. De esta forma nunca te equivocarás, incluso cuando veamos las posiciones en corto de las que hablaremos más adelante.
Por tanto, hemos invertido 900€.
Vamos a añadir 1$ de comisión del broker por hacer esta operación.
Caso desfavorable: El precio de las acciones cae a 297$, un -1%. Estamos en pérdidas y decidimos cortarlas rápidamente, por lo que vendemos nuestras acciones. A esto lo llamamos cerrar la operación.
Nuestras 3 acciones las vendemos a 297$, lo que nos deja con +891$.
Sumamos ingresos y gastos y tenemos una pérdida de 10$.
Caso favorable: El precio de las acciones sube a 309$, un +3%. Estamos en beneficios y decidimos recogerlos antes de que el precio se dé la vuelta, por lo que vendemos nuestras acciones. Esto también es cerrar la operación.
Nuestras 3 acciones las vendemos a 309$, lo que nos deja con +927$.
Sumamos ingresos y gastos y tenemos un beneficio de 26$.
Hasta aquí el camino fácil de entender. Ahora viene el camino complejo pero acelerado, que es la operativa con derivados.
Trading con derivados (CFDs)
Hay muchos productos derivados, pero cuando hacemos trading el 90% de las veces usamos un derivado que se llama CFD, porque es el más popular y es por donde debes empezar. Más adelante hablaré en profundidad sobre ellos pero resumiendo mucho.
Cuando tú operas con CFDs, estás comprando un activo que replica al activo real. Cuando compras un CFD no te conviertes en propietario del activo, sino que compras un contrato que hace espejo del activo real. La característica principal de los derivados financieros y entre ellos los CFDs, es que con el mismo capital que operando al contado, puedes ganar más y perder más, porque funcionan con apalancamiento financiero. Resumiendo mucho el apalancamiento financiero, es un préstamo que te hace el broker para que puedas ganar o perder más. De esta forma, con poco dinero puedes generar más, aunque la mayoría de la gente hace lo contrario.
Abrimos la cuenta de trading de CFDs de 1.000$. Buscamos CFD sobre acciones de Berkshire Hathaway y vemos que cotiza exactamente igual que las acciones al contado, a 300$.
La diferencia es que con los CFDs sobre acciones tengo permitido un apalancamiento financiero de 1 a 5, o un x5.
Esto significa que en vez de operar por el valor total de mi cuenta, lo puedo multiplicar x5. De tal forma que si yo tengo 1.000$, puedo operar por valor de 5.000$. En la plataforma te aparecerá algo así como Margen = 1.000$, que es tu aportación. Los 4.000$ restantes te los presta automáticamente el broker a cambio de una pequeña comisión.
¿Cuántos CFDs sobre acciones como máximo puedo comprar? Si un CFD cuesta 300$ y tengo como máximo 5.000$, dividimos y sale 16.67 CFDs. Al igual que con las acciones, debo comprar unidades.
Sin embargo, las acciones se deben comprar por unidades, no es posible comprar fracciones, por lo tanto sólo podemos comprar 16 acciones.
En resumen, en vez de comprar 3 acciones, compro 16 CFD’s invirtiendo 4.800€, de los cuales de mi bolsillo solo ha salido 960$, que es una quinta parte, y los 3.840$ restantes me los presta el broker automáticamente con solo hacer clic en el botón de comprar.
Para hacerlo fácil, vamos a poner el mismo gasto en comisiones.
Caso desfavorable: El precio de las acciones cae a 297$, un -1%. Estamos en pérdidas y decidimos cortarlas rápidamente, por lo que cerramos la operación vendiendo nuestros CFDs.
Nuestros 16 CFDs los vendemos a 297$, lo que nos deja con +4.752$.
Sumamos ingresos y gastos y tenemos una pérdida de 49$.
Caso favorable: El precio de las acciones sube a 309$, un +3%. Estamos en beneficios y decidimos recogerlos antes de que el precio se dé la vuelta, cerramos la operación vendiendo nuestros CFDS.
Teníamos 16 CFDS que los vendemos a 309$, lo que nos deja con +4.944$.
Sumamos ingresos y gastos y tenemos un beneficio de 143$.
Esto es en el mercado de acciones. ¿Ocurre lo mismo en todos los mercados? ¡No! Hay otros mercados como, por ejemplo, el mercado Forex, mercado de divisas, donde ese multiplicador no es x5 sino x30, es decir, con un capital muy pequeño puedes multiplicar tus operaciones x30.
Sé que esto suena muy arriesgado, y lo es, pero si operas al contado es muy difícil conseguir una rentabilidad superior al 10% anual de forma sostenida en el tiempo. Sin embargo, con apalancamiento es relativamente asequible conseguir eso o más, si tienes el conocimiento y la experiencia adecuada.
Conclusión final
Con exactamente el mismo dinero, 1.000$, podemos ver que se puede ganar más con los CFDs, pero ojo, también perder. Por eso, cuando vayas a abrir una cuenta de CFDs verás un mensaje que dice algo así como: Los Contratos por diferencia («CFD») son instrumentos complejos que comportan un riesgo elevado de pérdidas rápidas debido al apalancamiento. El 74% de las cuentas de inversores particulares pierde dinero al operar CFD. Debe considerar si comprende el funcionamiento de los CFD y si puede permitirse asumir un riesgo elevado de perder su dinero.